Radiografía del mercado asegurador ecuatoriano 2024

En 2024, el mercado asegurador ecuatoriano se enfrentó a un entorno desafiante. Un crecimiento marginal del 1,7% en las primas netas emitidas (US$ 2.241 millones), el contexto macroeconómico —con una contracción del PIB del 2% según el BCE— ha limitado la expansión del sector.

¿Qué nos dicen las cifras?

• Ramos empresariales en retroceso: caída significativa en seguros ligados a la inversión y construcción: Montaje de Maquinaria (-17,9%), Obras Civiles (-24%), Contratistas (-33,3%), Riesgo Petrolero (-32%). Esto refleja menor actividad productiva y menor demanda aseguradora en el sector corporativo.
• Impulso del ramo "Vida Colectiva": con un 31% del mercado, es el segmento de mayor crecimiento, en parte por el repunte de créditos que obligan a contratar seguros de desgravamen.
• Ramos de Vehículos y Salud bajo presión: Vehículos representa el 19% del mercado, y es el ramo con mayor costo de siniestros (US$ 214 millones), seguido por Vida Colectiva (US$ 206 millones). Asistencia Médica, sumando medicina prepagada, alcanza el 34% del mercado, pero muestra resultados técnicos negativos.

Alta concentración de mercado:

• 6 aseguradoras concentran el 50% del primaje (Seguros Pichincha, Chubb, Equinoccial, Hispana, Latina y AIG).
• En octubre 2024 Seguros Equinoccial anunció que firmó un acuerdo para adquirir una participación mayoritaria en la Compañía de Seguros Ecuatoriano Suiza. Esta adquisición tiene como objetivo crear la mayor aseguradora de Ecuador.
• En medicina prepagada, Saludsa y BMI acaparan la mitad del mercado; Humana, Ecuasanitas y Confiamed completan el top 5.

¿Y la rentabilidad técnica? El resultado técnico cae un 39% con respecto al 2023. Aunque hubo cierta recuperación en el ramo de Vehículos, gracias al endurecimiento de suscripción en 2023 (varias compañías de seguros se abstuvieron de cotizar en ciertas regiones del país y evitaron cotizar determinados modelos de vehículos), otros segmentos como Riesgo Petrolero y Asistencia Médica siguen en números rojos. Se esperan ajustes tarifarios.

Existe por delante el reto de adaptar productos y estrategias a un entorno de país que mantiene altos niveles de inseguridad, altos costos de siniestros y un crecimiento económico incierto.